A. 关于债券价格
1、PV1=100*12%*（P/A，7%，8）+100*（P/F，7%，8）=129.86元
PV2=100*12%*（P/A，5%，8）+100*（P/F，5%，8）=145.24元
140=100*12%*（P/A，I，8）+100*（P/F，I，8）=
通过试算，到期收益率I=7.25%，也可以用下面的计算器直接算http://www.51jisuan.com/jinrongjingji/zhengquantouzi/200611/1845.html
2、PV1=100*12%*（P/A，5%，2）+100*（P/F，5%，2）=113.02元与第一题类似，你自己做吧。
3、现在指什么时间？
4、PV=100*8%*（P/A，3%，6）+100*（P/F，3%，6）=127.09元>125元 值得投资
B. 国债的买卖报价的小数部分为什么以1/32作为单位
国外的历史习惯，例如国外的一刻钟就是四分之一小时，即单词 quarter！以前他们用货币也是这样，例如金币可以分成 1/2、1/4、1/8等等偶数倍。
参考资料：玉米地的老伯伯作品，拷贝请注明出处。
C. 中长期国债期货报价方式
中长期国债属附息票债券，属支付已知现金收益的证券，但是在美国国债期货市场中，中长期国债报价和交割制度具有一定的特殊性，使得前述公式的运用较为复杂。
中长期国债期货的报价：长期国债期货的报价与现货一样，以美元和32分之一美元报出，所报价格是100美元面值债券的价格，由于合约规模为面值10万美元，因此90-25的报价意味着面值10万美元的报价是90，781.25美元。
D. 买入2手国债，成交价为132.75。那2手国债的净交易额是多少为什么
债券交易每手按10张算的，而债券交易的报价是以每张债券价格来报价的，故此2手国债的净交易额=132.72*20=2654.4元。
E. 国债回购204028每天的3.1 3.2是啥意思价格还是利率
国债回购的报价方式是按每百元资金应收付的年收益率报价，报价时省略百分号（%）。
交易单位为1 手=1000 元面额。计价单位为一百元面额。每笔申报限量：最小100 手或其整数倍，最大不得超过10000 手。到期收益率为年收益率（报价）×回购天数/360。
F. 中长期国债期货报价 为什么除以32
你管它是什么原因呢，知道是32进位制就行
G. 为什么很多国债的价格的最小变动价位为1/32个点
你说的是国债期货吧！它只是一种选用的报价方式，是一种商业习惯吧！
CBOT是美国最大的交易中长期国债期货的交易所。CBOT的中长期国债期货采用价格报价法。CBOT5、10、30年国债期货的合约面值均为100000美元，合约面值的1%为1个点，也即1个点代表1000美元；30年期国债期货的最小变动价位为1/32个点，即代表31.25美元/合约；5年期、10年期的最小变动价位为1/32点的1/2，即15.625美元/合约。CBOT中长期国债期货报价格式为“XX—XX”，“—”号前面的数字代表多少个点，后面的数字代表多少个1/32点。其中，由于5年期、10年期的最小变动价位为1/32点的1/2，所以“—”后面有出现3位数的可能。例如，当10年期国债期货合约报84-165时，其实际含义为84又16.5/32，合约价值为84*1000+16.5*31.25=84515.625美元；当10年期国债期货合约报84-16时，其实际含义为84又16/32，合约价值为84*1000+16*31.25=84500美元。
H. 买入国债的实际付出。2手成交价为132.75元的国债竞价交易额是多少
国债交易实行“净价交易，全价结算”的交易规则。
行情报价、委托价格、成交价格均为“净价”，实际清算按“全价”进行资金交收。以1张债券价格报价。
全价=净价+当期利息。
债券1手=10张，1张=100元面额，即1手=1000元面额。
债券交易手续费只有佣金，最高万分之2，1元起收，按你给出的条件，佣金应补足1元，需按1元收取。
当期应计利息可在行情界面参看（如图）。
实际总成本为2X10X132.75+1（佣金）+2X10X当期应计利息。
